摘要：通過對(duì)中國(guó)電力、石油、煤炭、新能源、燃?xì)?、?jié)能環(huán)保等領(lǐng)域能源企業(yè)的梳理和分析，我們發(fā)現(xiàn)受國(guó)內(nèi)外經(jīng)濟(jì)環(huán)境和國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整等因素的影響，“2014中國(guó)能源集團(tuán)500強(qiáng)”的發(fā)展速度與上屆相比明顯下降，但企業(yè)的兼并重組活動(dòng)非?；钴S，從而推動(dòng)了產(chǎn)業(yè)集中度的提高。從行業(yè)分布看，石油行業(yè)總規(guī)模和入圍企業(yè)數(shù)均呈上升趨勢(shì)，而煤炭行業(yè)結(jié)構(gòu)性產(chǎn)能過剩和市場(chǎng)疲軟則影響了煤炭企業(yè)的表現(xiàn)。企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)分化明顯，新能源行業(yè)走出發(fā)展低谷，新的競(jìng)爭(zhēng)格局正在形成。

一、引言

“中國(guó)能源集團(tuán)500強(qiáng)（名單見附件）”是國(guó)家能源局軟科學(xué)課題項(xiàng)目，由中國(guó)能源報(bào)社與中國(guó)能源經(jīng)濟(jì)研究院共同組織實(shí)施，研究對(duì)象包括在中國(guó)境內(nèi)（含香港）注冊(cè)的企業(yè)（不含外資獨(dú)資企業(yè)）和在境外注冊(cè)、投資主體為中國(guó)自然人或法人、主要業(yè)務(wù)在中國(guó)境內(nèi)的能源企業(yè)。項(xiàng)目采用國(guó)際通行評(píng)價(jià)方式，以能源集團(tuán)上一年度營(yíng)業(yè)收入為評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)。數(shù)據(jù)主要來(lái)自相關(guān)機(jī)構(gòu)或企業(yè)公開的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)。為了更加客觀真實(shí)地反映能源企業(yè)的市場(chǎng)地位，對(duì)不以能源為主營(yíng)業(yè)務(wù)的企業(yè)集團(tuán)，評(píng)價(jià)時(shí)只選取了其能源相關(guān)業(yè)務(wù)收入數(shù)據(jù)，評(píng)價(jià)結(jié)果有助于厘清我國(guó)能源產(chǎn)業(yè)格局和確定能源集團(tuán)的市場(chǎng)地位。

“2014中國(guó)能源集團(tuán)500強(qiáng)”在評(píng)選中繼續(xù)秉承上述評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)，并不斷完善評(píng)價(jià)對(duì)象，所有數(shù)據(jù)均經(jīng)過嚴(yán)格審核。其他來(lái)源的數(shù)據(jù)與企業(yè)公開財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)不一致時(shí)，以后者為準(zhǔn)。以外幣計(jì)價(jià)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，按國(guó)家外匯管理局公布的當(dāng)年12月31日匯率折算成人民幣，境外上市公司會(huì)計(jì)年度與國(guó)內(nèi)不同的，則根據(jù)需要進(jìn)行合理調(diào)整。企業(yè)可主動(dòng)申報(bào)數(shù)據(jù)，但必須提供可核實(shí)數(shù)據(jù)真實(shí)性的證明資料，否則不予納入評(píng)價(jià)范圍。母公司已入選，則母公司絕對(duì)控股的子公司不再作為評(píng)價(jià)對(duì)象。 本屆入圍企業(yè)除西藏、臺(tái)灣外，其他省市（區(qū)）均有涉及。詳見圖1。

圖1  500強(qiáng)企業(yè)區(qū)域分布圖（企業(yè)數(shù)）

二、特點(diǎn)分析

“2014中國(guó)能源集團(tuán)500強(qiáng)”呈現(xiàn)出五大特點(diǎn)：整體規(guī)模繼續(xù)擴(kuò)大，但GDP占比下降；行業(yè)集中度提高；企業(yè)兼并重組活躍；石油行業(yè)整體表現(xiàn)最佳；企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)分化明顯。

（一）總營(yíng)收GDP占比首次下降

“2014中國(guó)能源集團(tuán)500強(qiáng)”營(yíng)業(yè)總收入195797.94億元，比上屆增長(zhǎng)5.85%，但增速明顯下降，去年的增速為15.35%；GDP占比34.42%，較上屆下降1.2%，這是該數(shù)據(jù)5年來(lái)首次出現(xiàn)下降，詳見表1。

表1 歷屆500強(qiáng)總營(yíng)收及GDP占比一覽表

總營(yíng)收GDP占比下降，主要是受經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)深度調(diào)整影響，我國(guó)能源消費(fèi)增速放緩所致。近年來(lái)，國(guó)家大力推進(jìn)國(guó)民經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型，控制鋼鐵、水泥等高耗能、高污染行業(yè)產(chǎn)能，鼓勵(lì)第三產(chǎn)業(yè)發(fā)展，高耗能的第二產(chǎn)業(yè)在GDP中的占比隨之逐年下降。在此背景下，2013年我國(guó)第三產(chǎn)業(yè)增加值GDP占比首次超過第二產(chǎn)業(yè)。國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，過去三年，我國(guó)第二產(chǎn)業(yè)增加值增速分別為17.6%、6.7%、6.2%。全國(guó)能源消費(fèi)總量增速則分別為7.1%，3.9%，3.7%，二者高度相關(guān)。

“2014中國(guó)能源集團(tuán)500強(qiáng)”規(guī)模增速下降，一方面是受宏觀經(jīng)濟(jì)增速下降的影響（過去5年GDP增速詳見圖2），另一方面則與行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局有關(guān)。在傳統(tǒng)的石油和電力行業(yè)，三大行業(yè)巨頭——中國(guó)石油化工集團(tuán)公司（簡(jiǎn)稱“中石化”）、中國(guó)石油天然氣集團(tuán)公司（簡(jiǎn)稱“中石油”）和國(guó)家電網(wǎng)的體量依然龐大，年收入均超過萬(wàn)億元。在歷屆“中國(guó)能源集團(tuán)500強(qiáng)”榜單中，這三家企業(yè)的營(yíng)收占比均保持在40%左右。2011-2013年，上述3家企業(yè)營(yíng)收的平均增速分別為27%、11%、5%，表明其已從快速發(fā)展期進(jìn)入成熟穩(wěn)定發(fā)展期。第二梯隊(duì)的龍頭企業(yè)規(guī)模與上述巨頭相比差距依然明顯，例如排名第四的中國(guó)海洋石油總公司（簡(jiǎn)稱“中海油”）2013年?duì)I收僅為位列第三的國(guó)家電網(wǎng)公司的28.78%。

圖2   2009-2013國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值增長(zhǎng)速度

（二）行業(yè)集中度進(jìn)一步提高

“2014中國(guó)能源集團(tuán)500強(qiáng)”的一大特點(diǎn)是千億級(jí)規(guī)模的企業(yè)數(shù)量和規(guī)模均呈上升趨勢(shì)，詳見圖3、圖4。萬(wàn)億級(jí)規(guī)模的企業(yè)依然是中石油、中石化和國(guó)家電網(wǎng)，這3家企業(yè)的營(yíng)收占比較上屆略有下降，但仍高達(dá)39.6%。千億級(jí)規(guī)模企業(yè)營(yíng)收占比33.89%，較去年的31.61%有所增長(zhǎng)，對(duì)應(yīng)的企業(yè)數(shù)升至29家，新增的2家企業(yè)分別是兗礦集團(tuán)有限公司和中國(guó)華信能源有限公司。兗礦集團(tuán)有限公司2013年?duì)I業(yè)收入1013.32億元，首次進(jìn)入千億級(jí)行列，在煤炭行業(yè)整體陷入困境的大環(huán)境下，顯示出較強(qiáng)的市場(chǎng)應(yīng)對(duì)能力。中國(guó)華信能源有限公司是集體民營(yíng)企業(yè)，也是唯一一家營(yíng)收超千億的民營(yíng)能源企業(yè)，主營(yíng)石油化工品的生產(chǎn)和進(jìn)出口貿(mào)易、石油物資國(guó)家儲(chǔ)備與商業(yè)儲(chǔ)備、能源數(shù)據(jù)庫(kù)儲(chǔ)備、海外油氣資源投資與開發(fā)等。該公司網(wǎng)站數(shù)據(jù)顯示，過去四年，其年均復(fù)合增長(zhǎng)率高達(dá)59%。

圖3  歷屆500強(qiáng)千億級(jí)規(guī)模及以上企業(yè)數(shù)

圖4  歷屆500強(qiáng)千億級(jí)規(guī)模及以上企業(yè)營(yíng)收占比

在32家千億級(jí)及以上規(guī)模企業(yè)（名單詳見表2）中，7家來(lái)自石油行業(yè)，其營(yíng)收之和占入圍石油企業(yè)營(yíng)收總額的86.79%；電力企業(yè)9家，其營(yíng)收總額占入圍電力企業(yè)的73.73%；煤炭企業(yè)16家，營(yíng)收總額占入圍煤炭企業(yè)的75.64%。傳統(tǒng)能源領(lǐng)域各細(xì)分行業(yè)的集中度由此可見一斑。

表2   千億級(jí)以上規(guī)模企業(yè)一覽表  （單位：萬(wàn)元人民幣）